ЕЖЕНЕДЕЛЬНЫЙ ДАЙДЖЕСТ ПО ФОНДОВОМУ РЫНКУ

США

Американский фондовый рынок продолжает расти. Предварительный композитный PMI в июне составил 54,6 пунктов, что выше прошлого показателя на 0,1 пункт. Производственный PMI вырос до 51,7, PMI в сфере услуг повысился до 55,1 пунктов. S&P 500 реагирует на эти данные по активности в американской экономике достаточно позитивно и вновь приближается к своим историческим максимумам. Количество заявок на пособие по безработице составило 238 тысяч при ожиданиях в 235 тысяч. Инвесторы ожидают следующие данные по инфляции и безработице, которые станут ключевыми в принятии решения ФРС по ДКП. На следующей неделе ожидается выход данных по росту ВВП США за первый квартал и инфляционный индекс PCE Price.

При этом по данным Bloomberg в индексе NASDAQ наблюдается рекордный уровень перекупленности на рынке:

Компании

Nvidia стала самой крупной компанией в мире по капитализации, но вернулась на третье место после коррекции. Apple, Nvidia и Microsoft находятся на одном уровне и постоянно сменяют друг друга в списке крупнейших компаний.

Тайваньские фабрики по производству полупроводников продолжают расти на фоне повышения прогнозов от инвестиционных банков. В Goldman Sachs ожидают рост TSMC на 19% за год. Также компания начала производство процессоров с 3 нм техпроцессом.

Капитализация TSMC приближается к отметке в $1 трлн:

МИР 

По предварительным данным PMI Еврозоны снизился с 52,2 до 50,8 пунктов в июне. Потребительская инфляция повысилась с 2,4% до 2,6% в мае. Несмотря на рост инфляции инвесторы ожидают снижение ставки ЕЦБ в сентябре и декабре на 0,25%. Аналитики МВФ прогнозируют снижение до 2,5% в третьем квартале этого года. Европейский фондовый рынок растёт на оптимистичных ожиданиях по вероятному смягчению денежно-кредитной политики, однако чиновники ЕЦБ предупреждают, что инфляция может вернуться к росту.

По данным Bloomberg, Великобритания стала первой крупной страной, в которой инфляция вернулась к 2%. Несмотря на это на заседании 20 июня ЦБ Англии оставил ставку на текущих уровнях. Однако инвесторы не теряют надежды и ожидают скорое начало смягчения ДКП на фоне значительного снижения инфляции.

Инфляция в Великобритании:

Йена продолжает слабеть к доллару, что указывает на бычьи сигналы для японских компаний, ориентированных на экспорт. Однако регулятор заявил, что планируются дальше проводить интервенции для стабилизации курса.

Сырьевые товары

Цены на нефть растут после атак дронов на логистические терминалы нефти в порту Азова. Геополитическая напряжённость в мире продолжает нарастать на фоне заявлений МИД Израиля о тотальной войне с террористической организацией Хезболла.

Золото незначительно снижается на фоне крепкого доллара. По данным аналитиков World Gold Council около 25% роста в недавнем ралли золота приходится на центральные банки. В Goldman Sachs ожидают сохранение темпов роста на фоне геополитической напряжённости, снижения добычи и дальнейшей покупки центральными банками.

Цены на уран продолжают снижение. Правительство Нигерии пригрозило отозвать лицензию у французской компании Orano, которая планирует начать добычу на одном из крупнейших урановых рудников в мире. Рынок ожидает начало добычи до 19 июня на фоне угроз и рисков по отзыву лицензии.

ETF

Нефтяные компании растут вслед за дорожающей нефтью. ИИ-компании продолжают расти, показывая наилучший годовой рост среди основных ETF. Рынок настроен по-бычьи к ETF на ИИ, полупроводники и урановый сектор. Несмотря на недавнюю коррекцию цен на уран, аналитики ожидают дальнейший рост урановых компаний на фоне повсеместного строительства и возвращения к эксплуатации АЭС.