ЭЛИТА ТРЕЙДЕРОВ КОНТРОЛИРУЕТ ДО 80% МИРОВОЙ ТОРГОВЛИ ЗЕРНОМ

Изображение: jplenio1/Freepik

Влияние глобальных товарных трейдеров вызывает тревогу по поводу роста цен на продукты питания. Недавний отчёт Центра права и политики в сфере конкуренции БРИКС (BRICS Competition Law and Policy Centre) привлёк внимание к растущим опасениям по поводу влияния доминирующих мировых корпораций на цены на продукты питания, особенно в секторе зерна. В частности, как отметили обозреватели Business Report, группа компаний, известная как «ABCD+», куда входят Archer Daniels Midland, Bunge, Cargill, Louis Dreyfus, а также COFCO, Wilmar и Olam, контролирует до 80% мировой торговли зерном. Это создаёт высокую концентрацию власти в руках нескольких игроков, усугубляя проблемы доступности и дефицита продуктов питания во всём мире.

В интервью Business Report Алексей Иванов, директор Центра и профессор права НИУ ВШЭ, рассказал о тревожной концентрации власти в руках трейдеров, которых обычно называют группой «ABCD»: Archer Daniels Midland, Bunge, Cargill и Louis Dreyfus, а также крупных новых игроков, таких как COFCO, Wilmar и Olam, которых вместе называют «ABCD+».

По словам Иванова, эта коалиция теперь контролирует ошеломляющие 80% мировой торговли зерном и давно вышла за рамки традиционной модели поставщиков сырья.

Сегодня они строят сложные экосистемы, присутствуя на разных уровнях цепочки поставок, включая логистику, хранение, торговлю, финансовые услуги и цифровую инфраструктуру. Благодаря своему операционному масштабу, вертикальной интеграции и эксклюзивному доступу к данным о запасах и ценах, трейдеры «ABCD+» оказывают системное влияние на глобальные цепочки поставок, действуя не только как посредники, но и как координаторы мировой торговли продовольствием.

Иванов отметил, что это доминирование превратилось в значительную власть над ценообразованием на сырьевые товары, добавив, что, хотя эти трейдеры используют нестабильность рынка для увеличения прибыли, они получают ошеломляющие 70-90% своих доходов от производных финансовых инструментов, а не от традиционной торговли. Эксперт считает, что всё это даёт им значительную власть в формировании цен на сырьё.

Трейдеры «ABCD+» демонстрируют исключительный рост прибыли в периоды нестабильности и неопределённости рынка. Эти компании получают от 70 до 90% своих доходов от деривативов, а не от традиционной физической торговли сырьевыми товарами. Это позволяет им извлекать выгоду из ценовой волатильности посредством торговли фьючерсами и деривативами на зерновых рынках.

Более того, влияние этой торговой деятельности не просто теоретическое. Когда трейдеры «ABCD+» активно торгуют фьючерсами, их движения напрямую влияют на эталонные цены, вызывая цепную реакцию во всей продовольственной системе. Например, стремительный рост цен на пшеницу неизбежно приводит к удорожанию хлеба и других основных продуктов питания, а повышение цен на кукурузу и сою увеличивает затраты на корма для животных, что затем перекладывается на потребителей, поскольку цены на мясо, молочные продукты и яйца растут.

Последствия этого роста цен непропорционально ложатся на наиболее уязвимые слои населения мира. Иванов сказал, что это создаёт искусственный дефицит и резкие скачки цен, которые имеют мало общего с реальными условиями урожая или доступностью продовольствия в мире.

Основное глобальное воздействие — это крайняя ценовая волатильность, которая всё больше отрывается от реальности урожаев. Наш отчёт предоставляет конкретные данные по этому поводу: например, цены на пшеницу демонстрируют ежемесячные колебания в среднем более чем на 10%, что отражает рынок, который в большей степени движим финансовыми спекуляциями, чем спросом и предложением.

Последствия для Южной Африки особенно ощутимы, поскольку страна импортирует около 50% своей пшеницы.

Эта высокая зависимость от импорта означает, что у страны нет буфера против этих глобальных ценовых шоков. Когда спекулятивная деятельность поднимает международные цены, южноафриканские потребители ощущают это почти сразу, когда доходят до кассы, — сказал Иванов.

Недавнее слияние Bunge и Viterra является примером этих проблем, поскольку оно консолидирует власть на и без того неконкурентном рынке.

Это представляет собой массивную консолидацию власти на рынке, где и так очень мало конкуренции. Эта сделка создала нового гиганта стоимостью $34 млрд, что ещё больше сконцентрировало власть в небольшой, доминирующей группе трейдеров «ABCD+», — подчеркнул Иванов.

По словам Иванова, концентрация власти в руках этих нескольких торговых гигантов напрямую способствует росту стоимости жизни для обычных людей по всему миру.

Что особенно важно, этот глобальный гигант был одобрен большинством регулирующих органов по всему миру с поразительно слабыми условиями. Меры, применяемые в некоторых юрисдикциях, например, продажа нескольких местных активов, не решают основной проблемы: массового увеличения власти компании над глобальной сельскохозяйственной цепочкой создания стоимости, где цены на сырьё действительно формируются.

В свете этих событий эксперт призывает к более пристальному контролю и реформам в области регулирования, чтобы противодействовать растущему влиянию этих торговых гигантов, утверждая, что их власть напрямую способствует росту стоимости жизни для повседневных потребителей во всём мире.